Tipos de préstamos prendarios en Argentina: cuál conviene según tu caso

¿Qué es el quebranto?

El quebranto, también llamado gasto de otorgamiento, es un porcentaje que la entidad descuenta del préstamo en el momento del desembolso. No se suma al precio del auto: se resta del dinero que recibís, pero las cuotas se calculan sobre el monto total que pediste.

Ejemplo: pedís un préstamo de $10.000.000 con un quebranto del 13%. La entidad descuenta $1.300.000 al desembolsar y recibís $8.700.000, pero pagás cuotas sobre los $10.000.000.

Por eso el quebranto no se puede comparar directamente con una tasa de interés. Primero hay que convertirlo en una tasa equivalente: la tasa que, sin quebranto, daría las mismas cuotas por el dinero que realmente recibís. El simulador de Autify hace ese cálculo y lo muestra en cada opción.

Modalidad 1: tasa fija en pesos

La entidad presta pesos a una tasa nominal anual (TNA) fija, y la cuota es la misma durante todo el plazo.

• Por qué la tasa suele ser alta: la entidad incluye en la tasa la inflación que proyecta para no perder valor. Por eso la TNA de un préstamo fijo suele ser mucho más alta que la de uno en UVA.
• Ventaja: previsibilidad total. Sabés cuánto pagás cada mes desde el primer día.
• Riesgo: si la inflación termina siendo más baja que la que proyectó la entidad, en términos reales pagaste más caro. Si es más alta, la cuota fija pesa cada vez menos en tu bolsillo.
• Para quién conviene: para quien quiere una cuota fija y prefiere no asumir el riesgo de que la cuota suba.
• Cómo leerla: mirá el CFT (costo financiero total), no solo la TNA.

Modalidad 2: tasa UVA

La entidad presta en UVA (unidades de valor adquisitivo), no en pesos. El valor de la UVA se actualiza todos los días según el índice CER, que sigue a la inflación.

• La tasa es fija, lo que cambia es la unidad. Por ejemplo, UVA + 8% TNA: ese 8% no se mueve; lo que varía es cuántos pesos vale cada UVA.
• Por qué la tasa es más baja: la entidad no necesita incluir la inflación en la tasa, porque ya la captura con la actualización de la UVA.
• En la práctica: la primera cuota en pesos es más baja que la de un préstamo fijo equivalente, pero las cuotas y el saldo suben con la inflación.
• Para quién conviene: para quien tiene ingresos que acompañan la inflación y puede tolerar una cuota variable.
• Protección: las normas del BCRA para créditos en UVA prevén que, si la cuota sube más de un 10% por encima de lo que habría subido con los salarios, el cliente pueda pedir extender el plazo. Preguntá cómo lo aplica la entidad antes de firmar.

Modalidad 3: quebranto con tasa 0%

Se ofrece como "financiación a tasa 0%": las cuotas no tienen interés, pero al desembolsar se descuenta un quebranto. El costo real es el quebranto, y cuánto representa depende del plazo.

Así se traduce un quebranto del 13% con tasa 0% según la cantidad de cuotas:

Cálculo propio con cuotas iguales sin interés, sin impuestos ni otros gastos. Sirve para entender el orden de magnitud, no reemplaza la simulación.

Regla práctica: con el mismo quebranto, cuanto más largo el plazo, menor la tasa equivalente. En plazos cortos, la tasa 0% puede salir bastante cara.

La tabla para otros porcentajes de quebranto, y cuándo conviene frente a un préstamo con tasa, está en préstamo prendario con tasa o con quebranto.

Modalidad 4: quebranto más tasa

Combina los dos costos: se descuenta el quebranto al desembolsar y, además, las cuotas tienen interés sobre el monto total pedido.

Ejemplo: quebranto del 13% y TNA del 11% en 24 cuotas. Pedís $10.000.000, recibís $8.700.000 y pagás 24 cuotas de unos $466.000. Eso equivale a una TNA de alrededor del 25% sobre lo que realmente recibiste.

• Cómo detectarla: el contrato indica a la vez un porcentaje de gastos de otorgamiento y una TNA.
• Cómo compararla: entre las opciones con quebranto es la más cara, pero frente a un préstamo bancario a tasa fija puede convenir o no según la tasa del banco. Hay que comparar la tasa equivalente.

Tabla comparativa

Más allá del costo: plazo y monto

La modalidad también define en cuántas cuotas podés pagar y qué parte del auto se financia.

Financiaciones con quebranto

• Las suelen ofrecer las financieras de las marcas, muchas veces con tasa subsidiada para un modelo.
• Plazos más cortos: las de tasa 0% suelen ir de 12 a 24 cuotas; las que combinan tasa pueden ser algo más largas.
• Están atadas a la marca o al modelo que ofrece la promoción.

Financiaciones bancarias a tasa fija o UVA

• Plazos de hasta 60 cuotas, lo que baja la cuota mensual.
• Sirven para cualquier marca, en 0km o usado.
• Podés comparar varias entidades a la vez.

El simulador de Autify muestra las dos clases de opciones juntas, con el monto que recibís y la tasa equivalente de cada una.

Las tasas vigentes de cada entidad, por plazo, están en tasas de préstamos prendarios hoy.

LTV: cuánto te presta realmente la entidad

El LTV (loan to value) es el porcentaje máximo del valor del auto que la entidad está dispuesta a financiar. Si el auto vale $20.000.000 y el LTV es del 70%, el préstamo máximo es de $14.000.000 y los $6.000.000 restantes se pagan como anticipo.

El LTV baja a medida que el auto es más viejo, porque vale menos como garantía. Estos son los rangos que hoy aplican las entidades que compara Autify:

Los valores exactos los define cada entidad y pueden cambiar. El simulador muestra el monto disponible para el vehículo que ingreses.

Por qué importa: muchos compradores calculan la cuota sobre el precio total del auto y después descubren que solo les financian una parte. Conocer el LTV desde el principio te dice cuánto anticipo necesitás.

El precio del auto también cambia según cómo pagás

Hay una variable que casi nadie mira: con un préstamo bancario externo, la entidad le paga el auto a la concesionaria como si fuera una venta al contado. Eso puede darte margen para negociar un descuento que con la financiación de la marca no siempre está disponible.

Ejemplo: un auto de $20.000.000 y $6.000.000 de anticipo, en 18 cuotas.

• Financiación con quebranto del 13% y tasa 0%: para recibir los $14.000.000 que faltan tenés que pedir unos $16.090.000. Pagás 18 cuotas de unos $894.000.
• Préstamo bancario negociando un 10% de descuento: el auto pasa a costar $18.000.000 y necesitás financiar $12.000.000. Con una TNA del 30%, pagás 18 cuotas de unos $836.000.

En este ejemplo el préstamo bancario conviene mientras su TNA sea menor a alrededor del 39%. Con una TNA del 55%, la cuota sube a unos $993.000 y conviene la financiación con quebranto, aun con el descuento.

El descuento depende de cada concesionaria y no siempre se consigue. Las cifras son ilustrativas, sin impuestos ni gastos.

Antes de comparar:

• Preguntá en la concesionaria el precio de contado y el precio con la financiación de la marca.
• Preguntá si hacen descuento si llegás con tu propia financiación.
• Hacé la comparación sobre el precio que realmente vas a pagar, no sobre el de lista.

Cómo comparar préstamos prendarios correctamente

1. Verificá el LTV para el auto que querés comprar: define cuánto podés pedir.
2. Traducí todo a tasa equivalente. El quebranto no se compara con una TNA sin convertirlo primero.
3. Calculá el costo total: anticipo más la suma de todas las cuotas, sobre el precio real del auto.
4. Mirá el plazo: una cuota más baja con más cuotas no siempre es más barata en total.
5. En UVA, proyectá escenarios de inflación baja, media y alta, y fijate cómo cambia la cuota.
6. Usá el simulador de Autify para ver las opciones de varias entidades con el mismo criterio.

Para ver el proceso completo de compra, leé la guía de financiamiento automotor. Si estás dudando entre la financiación de la marca y un banco, mirá financiamiento de terminal vs prendario bancario.